Risco financeiro na empresa: principais tipos e como se prevenir

Não existe atividade empresarial sem risco. Ao abrir um negócio você não tem garantia de que vai receber o retorno esperado: sempre existe a possibilidade de perder dinheiro. No entanto, existem formas de calcular e gerenciar o risco financeiro, e quem quer entrar no mundo empresarial precisa conhecê-las.

Alguns ativos financeiros e operações comerciais podem até parecer isentas de risco. Contudo, toda transação comercial ou financeira possui alguns riscos, e você precisa saber quais são eles para conseguir proteger a sua empresa e garantir um bom faturamento.

Continue lendo este texto para entender melhor o que é risco financeiro, quais são os principais tipos e como calcular probabilidade de cada um deles

O que é um risco financeiro?

O risco financeiro mede a possibilidade de prejuízo decorrente de uma transação financeira. Ele pode ser relacionado tanto a pessoas físicas como a empresas. 

Esse tipo de risco está presente em qualquer transação econômica, mesmo se os ativos negociados ou o empreendimento sejam considerados muito seguros.

No caso das empresas, para avaliar se vale a pena assumir determinado risco financeiro, é preciso calcular a relação entre risco e retorno. Na maioria das vezes, quanto menor for o risco de um investimento ou de um projeto, menor será o retorno financeiro.

Quem tem uma empresa precisa saber que existem os riscos não financeiros, que também precisam ser levados em consideração pelos gestores. Esse tipo de risco  não está diretamente relacionado ao dinheiro. Alguns exemplos são: 

• fraudes;
• falhas ao cumprir algum termo de contrato;
• má conduta. 

Mas afinal, a que se atentar para evitar os riscos financeiros? É o que vamos explicar a seguir.

O que pode causar riscos financeiros para uma empresa?

Vários fatores podem causar ou aumentar o risco financeiro de uma empresa. 

Alguns estão diretamente relacionados com a gestão do negócio, e outros são decorrentes de fatores externos.

Algumas das principais causas do risco financeiro de uma companhia são:

Inadimplência

A inadimplência ocorre quando os clientes deixam de honrar os pagamentos das dívidas que têm com a empresa.

Toda companhia opera com algum grau de inadimplência. Contudo, quando o número de clientes que não pagam as suas dívidas é muito grande, o fluxo de caixa da empresa pode ficar comprometido. Isso significa que a organização terá dificuldade de honrar os seus próprios compromissos financeiros. 

Atraso nos pagamentos

Diferente do que ocorre nos casos de inadimplência, nessa situação os clientes pagam o que deve à empresa, contudo, eles fazem isso após a data combinada.

O atraso nos pagamentos também pode comprometer o fluxo de caixa da empresa e fazer com que ela tenha dificuldade de honrar os próprios compromissos financeiros.

Erros operacionais

Os erros operacionais estão relacionados a falhas de processos, problemas com equipamentos e falhas humanas.

Eles também representam um risco financeiro para as empresas, já que, caso uma máquina quebre, por exemplo, a companhia não vai conseguir fabricar os seus produtos e ainda vai ter que gastar para consertar aquele equipamento. 

Aumento da taxa de juros

A maioria das companhias pega empréstimos bancários para financiar as  suas operações. Caso a taxa de juros aumente, o valor da dívida das empresas também vai aumentar, o que pode dificultar muito a situação financeira do negócio.

A alta da taxa de juros também pode reduzir o consumo, o que vai impactar diretamente na venda das empresas, o que vai fazer com que o lucro das companhias diminua. 

Aumento da taxa de câmbio

O aumento da taxa de câmbio é um fator que independe da atuação da empresa ou do pagamento dos clientes.

Quando a taxa de câmbio aumenta, as matérias-primas que são cotadas em dólar também sobem. Isso significa que a organização vai ter que pagar um valor mais elevado para ter acesso aos materiais importados que são necessários para a sua operação.

Sendo assim, o aumento da taxa de câmbio pode ser um fator que contribui para o endividamento das empresas.

Quais são os tipos de riscos financeiros?

Há diferentes tipos de riscos financeiros, sendo que alguns deles estão diretamente relacionados a fatores internos da empresa e outros, a questões externas. Confira a seguir os principais.

1. Risco operacional

O risco operacional está relacionado a problemas técnicos, como falha em algum equipamento essencial na linha de produção de uma indústria, ou erros humanos, que podem causar prejuízos financeiros.

Para tentar reduzir o risco operacional é importante fazer uma manutenção preventiva nos equipamentos essenciais para o funcionamento da empresa e também investir no treinamento dos colaboradores para prevenir falhas humanas.

2. Risco de crédito

O risco de crédito mostra a possibilidade de calote ou atraso no pagamento. Ele é muito comum nas empresas que fazem vendas a prazo ou parcelam o valor das compras.

Esse risco é tão sério que as instituições financeiras especializadas na concessão de crédito tem uma Provisão para Devedores Duvidosos. 

Essa provisão é uma reserva de dinheiro feita no início de cada exercício contábil cujo objetivo é tentar mitigar os prejuízos oriundos do não pagamento das dívidas.

O risco de crédito pode ser muito sério para as empresas. Se a taxa de inadimplência for muito alta, a companhia pode ficar sem dinheiro no caixa e também pode ter dificuldade de honrar as suas obrigações financeiras. 

Uma das formas de diminuir esse perigo é analisando o perfil de crédito de cada cliente, isso pode ser feito por meio do site do Serasa, caso o consumidor possua um score baixo, a empresa pode reavaliar se vale a pena fazer essa venda, ou se pode ser interessante cobrar juros mais altos nas parcelas de compra do cliente. 

3. Risco de mercado

Esse tipo de risco está relacionado a fatores externos, como o preço dos produtos, valor das commodities, inflação, taxa de juros e câmbio.

O risco de mercado pode ser maior para as empresas que precisam importar produtos. Caso o valor do dólar aumente muito, os custos da companhia também vão subir consideravelmente.

Algumas das formas de se proteger desses riscos é fazendo algumas operações de proteção contra a alta do dólar, tentando repassar o aumento dos preços para o consumidor final, ou procurando fornecedores no mercado nacional.

4. Risco de liquidez

As empresas que apresentam esse tipo de risco têm grandes chances de não terem dinheiro disponível para pagar as suas obrigações financeiras. 

Uma forma de combater esse problema é alinhando uma data de pagamento para os fornecedores. 

Dessa forma, o empresário não terá que despender uma grande soma de dinheiro em um período do mês sem tantas entradas no caixa da empresa. 

5. Risco legal

O risco legal está relacionado ao descumprimento de acordos judiciais. Caso a sua empresa não cumpra com os compromissos firmados com a justiça, ela pode ter sérios problemas, inclusive correndo o risco de fechar as portas.

Por isso, é preciso buscar um respaldo jurídico para todas as ações da sua empresa e sempre formalizar as relações com os fornecedores e colaboradores por meio de um contrato elaborado por um advogado. 

Como calcular a probabilidade de um risco financeiro?

Há várias maneiras de calcular o potencial de risco financeiro de uma empresa. Uma das formas mais utilizadas para fazer esses cálculos é usando cenários hipotéticos.

Por exemplo: uma empresa que importa muitas peças pode calcular o valor das perdas que teria dependendo da taxa de câmbio. Dessa forma, a companhia conseguirá criar estratégias para lidar com esse risco.

Também é possível calcular qual o prejuízo financeiro que uma indústria teria caso alguma máquina essencial para o funcionamento da companhia quebrasse. 

Outra forma de medir o risco financeiro de uma empresa é calculando a relação entre a dívida da companhia e os ativos que ela possui. Caso a organização possua uma dívida maior que os ativos, ela pode vir a enfrentar problemas financeiros caso os seus clientes fiquem inadimplentes ou se a taxa de juros do país subir. 

Também é possível usar alguns softwares que utilizam tecnologias de Big Data e Machine Learning para calcular esse risco.

Sendo assim, para ter uma ideia geral do tamanho do risco financeiro de um negócio, é preciso fazer cálculos separados para cada fator de risco que a companhia pode apresentar. 

Como analisar os riscos financeiros de uma empresa?

Existem vários tipos de riscos financeiros. Por isso, cada empresa estará mais exposta a um tipo de risco.

Sendo assim, confira a seguir como analisar quais são os principais riscos financeiros que ameaçam a sua companhia:

• Primeiro é necessário analisar qual é a relação entre a dívida da empresa e os ativos que ela possui;
• Em seguida será preciso verificar o grau de inadimplência da sua organização;
• Verifique também se a sua empresa compra uma grande quantidade de insumos usando o dólar. Isso porque, caso essa moeda suba muito, será necessário ter um plano para que a sua companhia não seja muito afetada diante desse novo cenário;
• Outra forma de analisar se a sua empresa tem altas chances de ser afetada por um risco financeiro é analisando as condições dos equipamentos que são essenciais para o funcionamento da companhia. Caso essas máquinas não estejam em bom estado, o lucro da sua organização pode ser prejudicado.

Ao identificar quais são os riscos financeiros que mais ameaçam o seu negócio, você poderá criar estratégias para mitigá-los. 

Qual a importância de gerenciar riscos financeiros?

Ao gerenciar o risco financeiro a empresa consegue prever quais são os problemas que ela pode enfrentar no futuro, seja por fatores internos ou externos, como alta da taxa de câmbio ou aumento da inadimplência.

Dessa forma, a companhia consegue tomar precauções para mitigar esses riscos e enfrentar esses problemas sem que o caixa da organização fique muito comprometido.

Como gerenciar um risco financeiro?

Todas as operações apresentam um risco. Por isso, não é possível eliminá-los. 

No entanto, você pode aprender a gerenciar esses riscos para que eles não comprometam a saúde financeira da sua empresa. Algumas formas de fazer isso são:

1. elaborar um planejamento orçamentário realista e cumpri-lo;
2. ter um bom relacionamento com as instituições financeiras;
3. negociar o valor da compra dos produtos importados antecipadamente para evitar ser atingido pelas variações de câmbio;
4. buscar formas de cobrar e de renegociar as dívidas dos credores da empresa. 

Como prevenir os principais riscos financeiros?

Como há vários tipos de risco financeiro, não é possível se prevenir de todos eles. Um exemplo disso é que a maioria das empresas do mundo não estava preparada para lidar com as consequências da pandemia causada pelo coronavírus.

No entanto, é possível criar estratégias para que a sua empresa não seja tão afetada pelas situações que causam ou aumentam o risco financeiro. Confira a seguir algumas formas de fazer isso:

Calcule a relação de risco x retorno de cada investimento

A principal forma de se prevenir é calculando a relação de risco e retorno de um investimento. Dessa forma, é possível verificar se realmente vale a pena aplicar o dinheiro em uma determinada ação ou produto.

Caso você perceba que os retornos não compensam os riscos, não entre no negócio ou faça o investimento.

Faça uma reserva de emergência

Além disso, também é importante construir uma reserva de emergência para a sua empresa. Dessa forma, caso o seu faturamento diminua por conta de questões externas, como aconteceu com muitos negócios durante a pandemia, você vai conseguir  manter as suas obrigações financeiras em dia até se adaptar à nova situação. 

Analise o histórico financeiro do cliente antes de fazer uma venda a prazo 

Antes de fazer uma venda a prazo, verifique qual é o score do cliente no Serasa. Caso ele não possua um histórico de bom pagador, você pode repensar se vale a pena fazer a venda para essa pessoa ou se pode ser interessante cobrar uma taxa de juros maior sobre a transação. 

Contrate um seguro de vida empresarial

Outra forma efetiva de prevenir um risco financeiro é contratando um seguro de vida empresarial. Esse produto garante uma indenização caso a sua empresa não consiga arcar com os compromissos financeiros.

Sendo assim, se você quer prevenir os riscos financeiros para o seu negócio, confira nossa opção para casos de imprevistos em médias e grandes empresas!